Umsatz vs. Gewinn: Was ist der Unterschied?
Umsatz ist der Gesamtbetrag des Einkommens, das durch den Verkauf von Waren oder Dienstleistungen im Zusammenhang mit den Hauptgeschäftstätigkeiten eines Unternehmens generiert wird. Gewinn hingegen ist der Betrag des Einkommens, der nach Berücksichtigung aller Ausgaben, Schulden, zusätzlichen Einkommensströme und Betriebskosten übrig bleibt. Gewinn wird üblicherweise als Nettogewinn oder „bottom line“ bezeichnet.
Das Wichtigste in Kürze
- Umsatz ist der Gesamtbetrag des Einkommens, das durch den Verkauf von Waren oder Dienstleistungen im Zusammenhang mit den Hauptgeschäftstätigkeiten eines Unternehmens generiert wird.
- Umsatz, auch einfach als „Verkäufe“ bekannt, zieht keine Kosten oder Ausgaben ab, die mit dem Betrieb des Unternehmens verbunden sind.
- Gewinn ist der Betrag des Einkommens, der nach Berücksichtigung aller Ausgaben, Schulden, zusätzlichen Einkommensströme und Betriebskosten übrig bleibt.
- Sowohl Umsatz als auch Gewinn beziehen sich auf das Einkommen eines Unternehmens, aber ein Unternehmen kann Umsätze generieren und trotzdem einen Nettoverlust haben.
- Unternehmen berichten sowohl über Umsatz als auch über Gewinn in ihrer Gewinn- und Verlustrechnung, aber sie werden in unterschiedlichen Bereichen des Berichts erfasst.
Was ist Umsatz?
Umsatz wird oft als „top line“ bezeichnet, da er ganz oben in der Gewinn- und Verlustrechnung erscheint. Es handelt sich um das Einkommen, das ein Unternehmen generiert, bevor irgendwelche Ausgaben abgezogen werden. Einnahmen aus Verkäufen und dem operativen Geschäft werden nicht als Umsatz betrachtet, wenn das Unternehmen auch Einnahmen aus Investitionen oder einer Tochtergesellschaft hat. Zusätzliche Einkommensströme und verschiedene Arten von Ausgaben werden separat berücksichtigt.
Unternehmen berichten häufig über Bruttoumsatz und/oder Netto-Umsatz. Bruttoumsatz ist der Gesamtumsatz, den ein Unternehmen vor Rückgaben oder Preisnachlässen erzielt. Der Netto-Umsatz oder Netto-Erlös wird dann berichtet, wenn diese Restposten berücksichtigt werden.
Netto-Umsatz schließt Unternehmensausgaben nicht ein. Er berichtet nur über den aggregierten Umsatz unter Berücksichtigung bestimmter Aspekte des Umsatzes, die den Betrag reduzieren können.
Was beeinflusst den Umsatz?
Viele Faktoren können den Umsatz eines Unternehmens beeinflussen. Es kann zu einer Umsatzsteigerung kommen, wenn die Produkte oder Dienstleistungen eines Unternehmens stark nachgefragt werden. Umgekehrt kann der Umsatz sinken, wenn die Nachfrage zurückgeht. Unternehmen müssen sensibel darauf reagieren, was sie berechnen, da die Preisgestaltung ein entscheidender Faktor für die Bestimmung des Umsatzes ist. Eine zu hohe Preisgestaltung kann zu einem Nachfragerückgang führen.
Ein Unternehmen kann aufgrund externer Konkurrenz weniger Umsatz erzielen, da dies den Umsatz durch Beeinflussung des Marktanteils beeinflussen kann. Ein Unternehmen muss möglicherweise seine Preise senken oder das Risiko eingehen, bestimmte Kunden ganz zu verlieren, wenn es starkem Wettbewerb ausgesetzt ist.
Auch die allgemeinen wirtschaftlichen Bedingungen beeinflussen den Umsatz eines Unternehmens. Während einer Rezession können die Konsumausgaben sinken. Dies kann auch bei saisonalen Produkten der Fall sein, da ein Unternehmen einfach den zyklischen Schwankungen der Nachfrage unterliegt, wie etwa im Einzelhandel während der Feiertage.
Was ist Gewinn?
Gewinn wird in der Gewinn- und Verlustrechnung als Nettoeinkommen bezeichnet und ist allgemein bekannt als „bottom line“. Gewinnvarianten in der Gewinn- und Verlustrechnung werden verwendet, um die Leistung eines Unternehmens zu analysieren. Der Begriff Gewinn kann im Zusammenhang mit Bruttogewinn und Betriebsgewinn auftreten.
Bruttogewinn ist der Umsatz abzüglich der Kosten der verkauften Waren (COGS), die die direkten Kosten umfassen, die mit der Herstellung der verkauften Waren eines Unternehmens verbunden sind. Dieser Betrag umfasst die Kosten der Materialien, die zur Herstellung der Produkte eines Unternehmens verwendet werden, sowie die direkten Arbeitskosten.
Betriebsgewinn ist der Bruttogewinn abzüglich aller anderen festen und variablen Kosten, die mit dem Betrieb des Unternehmens verbunden sind, wie z. B. Miete, Nebenkosten und Löhne.
Ein Unternehmen kann Rekord-Umsätze erzielen und dennoch einen negativen Gewinn ausweisen.
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Was beeinflusst den Gewinn?
Gewinn ist ein Bestandteil des Umsatzes, sodass alle Auswirkungen auf den Umsatz auch den Gewinn beeinflussen. Es gibt jedoch mehr Faktoren, die den Gewinn beeinflussen, da bei der Berechnung mehr Posten berücksichtigt werden. Unternehmen können steigende Kosten für COGS oder andere direkte Kosten haben, die mit der Herstellung oder dem Kauf der verkauften Produkte verbunden sind. Ein Unternehmen kann jedoch seinen Gewinn steigern, ohne den Umsatz zu beeinflussen, wenn es seine Waren effizienter herstellen kann.
Unternehmen achten in der Regel auch auf Betriebskosten. Dies sind die Ausgaben, die ein Unternehmen verursacht, um sein Geschäft zu führen. Ein Unternehmen kann seinen Gewinn steigern, ohne zusätzliche Waren verkaufen zu müssen, wenn es seine Betriebskosten senken kann.
Unternehmen können den Nettogewinn auch berücksichtigen, indem sie Steuern und Zinsen einbeziehen. Unternehmen müssen möglicherweise Kapital durch die Ausgabe von Eigenkapital aufbringen, um Zinskosten zu vermeiden. Dies kann jedoch die einbehaltenen Gewinne langfristig schmälern, wenn Investoren Dividenden verlangen.
Unterschiede zwischen Umsatz und Gewinn
| Konzept | Erklärung | Zusätzliche Details |
|---|---|---|
| Gewinn (Profit) | ✔️ Das Geld, das ein Unternehmen nach Abzug der Ausgaben behält. | ✔️ Wird weiter unten in der Gewinn- und Verlustrechnung ausgewiesen. |
| ✔️ Unternehmen verlassen sich stärker auf Gewinne, wenn es darum geht, wie zukünftiges Kapital eingesetzt wird. | ✔️ Gewinnprognosen basieren stärker auf den Projektionen des Managements. | |
| Umsatz (Revenue) | ✔️ Das Geld, das ein Unternehmen durch seine operative Tätigkeit verdient. | ✔️ Wird weiter oben in der Gewinn- und Verlustrechnung ausgewiesen. |
| ✔️ Unternehmen verlassen sich stärker auf Umsatzprognosen, um Erwartungen zu setzen. | ✔️ Ist oft weniger anfällig für buchhalterische Verzerrungen und ist in der Regel eine reinere Zahl. |
Die meisten Menschen sprechen nicht von Brutto- oder Betriebsgewinn, wenn sie vom Gewinn eines Unternehmens sprechen. Sie beziehen sich auf den Nettogewinn: das, was nach Abzug der Ausgaben übrig bleibt. Ein Unternehmen kann Umsatz generieren, aber gleichzeitig einen Nettoverlust haben.
Einer der Hauptunterschiede zwischen Umsatz und Gewinn ist, wo jede Zahl in der Gewinn- und Verlustrechnung eines Unternehmens berichtet wird. Umsatz wird immer weiter oben gemeldet, weil er weniger umfassend ist. Gewinn wird immer weiter unten gemeldet, weil er Ausgaben enthält. Dies führt zu einem weiteren wesentlichen Unterschied: Umsatz berücksichtigt nur das eingenommene Geld, während Gewinn eine Kombination aus Einnahmen und Ausgaben widerspiegelt.
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Berechnung von Umsatz zu Gewinn
Unternehmen beginnen ihre Gewinn- und Verlustrechnung mit der Meldung von Umsatz und enden mit der Meldung von Nettogewinn. Mehrere Schritte sind erforderlich, um von einer Kategorie zur anderen zu gelangen. Die Formel zur Berechnung des Nettogewinns und die einzelnen Schritte im Prozess lauten:
Nettogewinn = (Netto-) Umsatz – Kosten der verkauften Waren – Betriebskosten – Zinsaufwendungen – Steuern
- Netto-Umsatz berechnen: Dies umfasst die Erfassung aller Umsatzquellen und die Berücksichtigung aller geeigneten Posten, wie z. B. Rückgaben, die den Bruttoumsatz direkt reduzieren.
- Kosten der verkauften Waren (COGS) berechnen: COGS sind die Kosten für die Herstellung oder den Kauf der während des Zeitraums verkauften Produkte. Sie umfassen Materialkosten, Arbeitskosten und andere direkte Kosten. Diese Ausgaben sind nur der Erstellung von zu verkaufendem Inventar zuzuordnen und schließen Verwaltungskosten aus, die mehr auf den Betrieb eines Unternehmens ausgerichtet sind.
- Bruttogewinn berechnen: Subtrahieren der COGS vom Bruttoumsatz ergibt den Bruttogewinn.
- Betriebskosten berechnen: Betriebskosten sind diejenigen, die für den Betrieb des Unternehmens anfallen. Sie umfassen Miete, Nebenkosten, Gehälter, Marketingkosten, Wartung und Reparaturen sowie Grundsteuern.
- Betriebsgewinn berechnen: Ziehen Sie die Betriebskosten vom Bruttogewinn ab, um den Betriebsgewinn zu ermitteln.
- Zinsen und Steuern berechnen: Zinsen und Einkommenssteuern sind zwei Aufwendungen, die normalerweise nicht als Betriebskosten gelten. Sie werden unterhalb des Betriebsgewinns ausgewiesen, sind jedoch bei der Berechnung des Nettogewinns oder des Nettoeinkommens weiterhin enthalten.
- Nettogewinn berechnen: Ziehen Sie die während des Zeitraums gezahlten Zinsen und Steuern vom Betriebsgewinn ab, um zum Nettogewinn zu gelangen.
Beispiel für Umsatz vs. Gewinn
Angenommen, ein Unternehmen in Deutschland meldet für das Geschäftsjahr 2022 seine Ergebnisse. Das Unternehmen erzielte 200 Millionen Euro Nettoproduktumsatz und 150 Millionen Euro Nettodienstleistungsumsatz in diesem Zeitraum. Beide Beträge umfassen Rückgabekonten und andere Reduzierungen, aber die allgemeine Ausrichtung dieser Konten ist es, nur das verdiente Geld vor den umfassenderen Unternehmensausgaben zu berichten.
Das Unternehmen verzeichnete somit einen Gesamtumsatz von 350 Millionen Euro für die 12 Monate bis zum 31. Dezember 2022, obwohl das Wort „Verkäufe“ in den Finanzberichten des Unternehmens verwendet wird.
Analysten müssen die Ausgabenseite der Operationen überprüfen, um vom Gesamtumsatz zum Gesamtgewinn zu gelangen. Das Unternehmen gab über 180 Millionen Euro für die Kosten der verkauften Waren aus. Es hatte über 300 Millionen Euro an Gesamtausgaben, abzüglich Steuern oder Zinsen.
Das Unternehmen berichtete über 350 Millionen Euro Umsatz, aber es erzielte keinen Gewinn, da es einen Nettoverlust von 5 Millionen Euro meldete. Dieser Bericht unterstreicht die Bedeutung, die Leistung eines Unternehmens nicht nur anhand seines Umsatzes zu beurteilen. Einige Unternehmen können Rekordumsätze melden, obwohl sie aufgrund der Kostenstruktur und einmaliger Aufwendungen keinen oder nur einen minimalen Nettogewinn haben.
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Andere verwandte Begriffe
Aufgelaufene Einnahmen sind das gleiche wie unrealisierten Einnahmen. Es sind die Einnahmen, die ein Unternehmen für die Lieferung von Waren oder Dienstleistungen erzielt hat, die Kunden noch nicht bezahlt haben.
Angenommen, ein Unternehmen verkauft Produkte für 50 Euro pro Stück auf Net-30-Basis an alle seine Kunden. Es verkauft 100 Einheiten im August. Es stellt seinen Kunden Rechnungen mit einer Zahlungsfrist von 30 Tagen aus, sodass sie erst 30 Tage später, am 30. September, bezahlen müssen. Die Einnahmen für August werden daher als aufgelaufene Einnahmen betrachtet, bis das Unternehmen die Zahlung von seinen Kunden erhält.
Das Unternehmen würde 5.000 Euro Umsatz in seiner Gewinn- und Verlustrechnung und 5.000 Euro aufgelaufene Einnahmen als Vermögenswert in seiner Bilanz ausweisen. Der Cash-Konto in der Gewinn- und Verlustrechnung erhöht sich, wenn das Unternehmen die 5.000 Euro einzieht. Das Konto für aufgelaufene Einnahmen sinkt und die 5.000 Euro in der Bilanz bleiben unverändert.
Aufgelaufene Einnahmen sind nicht dasselbe wie unverdiente Einnahmen. Es ist das Gegenteil. Unverdiente Einnahmen betreffen Gelder, die von einem Kunden im Voraus für Waren oder Dienstleistungen bezahlt wurden, die noch nicht geliefert wurden. Ein Unternehmen würde die Einnahmen als unverdient anerkennen und sie erst in der Gewinn- und Verlustrechnung ausweisen, wenn die Waren oder Dienstleistungen geliefert wurden.
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FAQs
Kann der Gewinn höher als der Umsatz sein?
Der Umsatz steht am Anfang der Gewinn- und Verlustrechnung eines Unternehmens. Es ist die „Top Line“. Gewinn wird als „Bottom Line“ bezeichnet. Der Gewinn ist geringer als der Umsatz, da Ausgaben und Verbindlichkeiten abgezogen wurden.
Ist Umsatz dasselbe wie Verkäufe?
Umsatz wird allgemein als Verkäufe bezeichnet, aber es sind alle Einkünfte, die ein Unternehmen vor Abzug der Ausgaben erzielt. Verkäufe sind das, was das Unternehmen durch den Verkauf von Waren und Dienstleistungen an seine Kunden verdient.
Was ist wichtiger, Gewinn oder Umsatz?
Beides ist wichtig, aber der Gewinn vermittelt ein genaueres Bild der finanziellen Situation eines Unternehmens, da Verbindlichkeiten und andere Ausgaben wie Gehälter bereits berücksichtigt werden, wenn der Gewinn berechnet wird.
Wie viel vom Umsatz ist Gewinn?
Der Gewinn ist das, was vom Umsatz übrig bleibt, nachdem ein Unternehmen Ausgaben, Schulden, zusätzliche Einnahmen und Betriebskosten berücksichtigt hat.
Fazit
Umsatz und Gewinn sind zwei sehr wichtige Kennzahlen, die in der Gewinn- und Verlustrechnung eines Unternehmens erscheinen. Umsatz wird als „Top Line“ bezeichnet. Der Gewinn eines Unternehmens wird als „Bottom Line“ bezeichnet.
Diese beiden Zahlen sind bei Investitionsentscheidungen sehr wichtig, aber Investoren sollten sich daran erinnern, dass der Umsatz das Einkommen ist, das ein Unternehmen ohne Berücksichtigung von Ausgaben erzielt. Um den Gewinn zu bestimmen, sollten alle Ausgaben eines Unternehmens, einschließlich Löhne, Schulden, Steuern und anderer Ausgaben, berücksichtigt werden.
